После масштабного краха FTX в конце 2022 года они дали показания против Банкмана-Фрида на суде, заявив, что им стало известно о правонарушениях на бирже незадолго до подачи заявления о банкротстве.
Напомним, что недавно бывший руководитель FTX Райан Саламе был приговорен к 7,5 годам заключения после признания себя виновным по обвинениям в финансировании избирательной кампании.
Бывший генеральный директор Alameda Research Кэролайн Эллисон, признала себя виновной вместе с Вангом по семи уголовным обвинениям — двум пунктам в мошенничестве с использованием электронных средств и пяти пунктам в сговоре. Дата вынесения приговора пока не назначена.
Ванг признал себя виновной по четырем пунктам — одному пункту в мошенничестве с использованием электронных средств и трем пунктам в сговоре.
Во время суда над Банкманом-Фридом Ванг заявил, что помогал разрабатывать части веб-сайта FTX. Его самым серьезным признанием было выявление фрагмента кода, предназначенного для отражения государственного страхового фонда FTX. Данный указывал на то,, что у FTX есть резерв на случай массовых изъятий. По словам Ванга, эта цифра была выдуманной и не имела ничего общего с реальной суммой.
Также он заявил, что обнаружил дыру в $8 млрд. в FTX еще в сентябре 2022 года, но все равно одобрял транзакции. Последние $8 млрд. расходов были получены от клиентом. Потрачены они на инвестиции в недвижимость, венчурные инвестиции, пожертвования на избирательные кампании.
Сингх признался, что 2019 году запрограммировал системы для перенаправления депозитов клиентов FTX на банковские счета Alameda. Кроме того, он создал системы, которые давали Alameda особые привилегии клиентам FTX. Одной из таких является функция снимать средства сверх своего баланса и залога.